11月25日|中金发表研报指,首次覆盖禾赛,予“跑赢行业”评级,港股目标价182.5港元,美股目标价为23.5美元。该行称,公司是全球首家且唯一实现盈利的上市激光雷达公司;凭借芯片化技术、自建自动化产能及广泛的客户资源,构建核心护城河;多因素推动行业进入高速增长期。
中金认为,随着城市导航辅助驾驶(NOA)功能普及、L3开始布局,以及激光雷达价格下探,预计公司2025、2028年中国车载激光雷达出货量分别突破300万台、1000万台,年均复合增长率为58%。机器人领域也成为新的增长极,海外市场静待爆发。中金预计公司2025至2026年的每股盈利分别为2.33及3.81元,营收分别为31亿与43亿元,2024至2026年年均复合增长率为43%。
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